кредит лізинговий іпотечний факторинг
Факторингові операції виникли на основі комерційного кредиту, який надається продавцями покупцям у вигляді відстрочки платежу за продані товари. Зміна вимог до розрахунків з точки зору прискорення обороту коштів викликали необхідність для постачальників шукати шляхи вирішення проблеми дебіторської заборгованості.
Термін «факторинг» від англійського - посередник, агент.
Факторинг - це придбання права на стягнення боргів, на перепродаж товарів і послуг з наступним одержанням платежів по них. При цьому мова йде, як правило, про короткострокові вимоги.
Іншими словами, факторинг є різновидом посередницької діяльності, при якій фірма-посередник (факторингова компанія) за певну плату одержує від підприємства право стягувати і зараховувати на його рахунок належні йому від покупців суми грошей (право інкасувати дебіторську заборгованість).
Одночасно з цим посередник кредитує оборотний капітал клієнта і приймає на себе його кредитний і валютний ризики.
Факторинг є одним з найбільш перспективних видів банківських послуг. Факторинг - ризикований, але високо прибутковий бізнес, ефективне знаряддя фінансового маркетингу, одна з форм інтегрування банківських операцій, які найбільш пристосовані до сучасних процесів розвитку економіки.
Відповідно до Конвенції про міжнародний факторинг, прийнятої в 1988 р Міжнародним інститутом уніфікації приватного права, операція вважається факторингом в тому випадку, якщо вона задовольняє як мінімум двом з чотирьох ознак:
- наявність кредитування у формі попередньої оплати боргових вимог;
- ведення бухгалтерського обліку постачальника, перш за все обліку реалізації;
- інкасування його заборгованості;
- страхування постачальника від кредитного ризику.
Фінансові інститути, які надають факторингові послуги, називаються чинник - фірмами. Вони створюються найбільшими банками (чи самі банки виконують функції фактор - фірм), що забезпечує високу надійність факторингових операцій і мінімальні витрати для клієнтів.
Розгалужена мережа спеціалізованих філій для факторингового обслуговування підприємств в різних країнах створена великими транснаціональними корпораціями. На міжнародному рівні діє асоціація "Фекторз чейн інтернешл", членами якої є 95% факторингових компаній з 40 країн світу.
В операції факторингу звичайно беруть участь три особи:
- фактор (банк) - покупець вимоги;
- початковий кредитор (клієнт);
- боржник, який отримав від клієнта товари з відстрочкою платежу.
Операція факторингу полягає в тому, що факторинговий відділ банку купує боргові вимоги (рахунки фактури) клієнта на умовах негайної оплати до 80% вартості отфактурованного поставок і сплати решти, з вирахуванням відсотка за кредит і комісійних платежів, у строго обумовлені терміни незалежно від надходження виручки від дебіторів.
Якщо боржник не оплачує в термін рахунку факторингу, то виплати замість нього здійснює факторинговий відділ.
Факторингового обслуговування не підлягають:
- підприємства з великою кількістю дебіторів, заборгованість кожного з яких виражається невеликою сумою;
- підприємства, що займаються виробництвом нестандартної або вузькоспеціалізованої продукції;
- будівельні та інші фірми, що працюють з субпідрядниками;
- підприємства, що реалізують свою продукцію на умовах післяпродажного обслуговування, практикуючі компенсаційні (бартерні) угоди;
- підприємства, що укладають зі своїми клієнтами довгострокові контракти і виставляють рахунки по завершенню певних етапів робіт або до здійснення поставок (авансові платежі).
Факторингові операції теж здійснюються за борговими зобов'язаннями фізичних осіб, філій або відділень підприємства.
Подібні обмеження обумовлені тим, що в зазначених випадках факторингової компанії досить важко оцінити кредитний ризик або невигідно брати на себе підвищений обсяг робіт, а також додатковий ризик, що виникає при передачу цих вимог, оплата яких може бути зроблена в термін через невиконання постачальником будь яких своїх договірних зобов'язань.
Крім цього, постачальник повинен виробляти товари або надавати послуги високої якості, мати перспективи швидкого розширення виробництва і збільшення прибутку (тільки в цьому випадку підприємству буде вигідно оплачувати досить високу вартість послуг факторингової компанії) і суто тимчасові причини браку грошових коштів - через несвоєчасне погашення боргів дебіторами, а також недостатнього рівня прибутку, надмірних товарних запасів і труднощів, пов'язаних з виробничим процесом.
В основі факторингу лежить переуступка неоплачених боргових вимог факторингової компанії, що є загальним елементом для всіх видів факторингу, описаних нижче.
Факторингові операції банків класифікуються як:
а) Внутрішні, якщо постачальник і його клієнт, тобто сторони за договором купівлі-продажу, а також факторингова компанія знаходяться в одній і тій же країні, або міжнародні.
б) Відкритий факторинг - це форма факторингової послуги, при якій боржник сповіщений про те, що постачальник переуступає рахунки фактури факторингової компанії. Закритий (конфіденційний) факторинг свою назву одержав у зв'язку з тим, що є прихованим джерелом коштів на кредитування постачальником товарів, так як ніхто з контрагентів клієнта не обізнаний про переуступку їм рахунків фактур факторингової компанії. В даному випадку платник веде розрахунки із самим постачальником, який після отримання платежу повинен перерахувати відповідну його частину факторингової компанії для погашення кредиту.
в) З правом регресу, тобто зворотної вимоги до постачальника відшкодувати сплачену суму, або без такого права. Дані умови пов'язані з ризиками, які виникають при відмові платника від виконання своїх зобов'язань, тобто кредитними ризиками.
При укладанні угоди з правом регресу постачальник продовжує нести певний кредитний ризик за борговими вимогами, проданими їм факторингової компанії.
Остання може скористатися правом регресу і при бажанні продати постачальнику будь-неоплачену боргову вимогу у разі відмови клієнта від платежу (його неплатоспроможності).
Дана умова передбачається, якщо постачальники впевнені, що у них не можуть з'явитися сумнівні боргові зобов'язання, або в силу того, що вони досить ретельно оцінюють кредитоспроможність своїх клієнтів, розробивши власну, досить ефективну систему захисту від кредитних ризиків, або в силу специфіки своїх клієнтів.
І в тому, і в іншому випадку постачальник не вважає потрібним оплачувати послуги зі страхування кредитного ризику.
Однак гарантований для постачальника і своєчасний приплив коштів може забезпечуватися тільки при укладанні угоди без права регресу.
Необхідно, щоправда, відзначити, що, якщо боргова вимога визнано недійсним (наприклад, якщо постачальник відвантажив клієнтові не замовлений ним товар і переуступив виставлений за нього рахунок компанії), факторингова компанія в будь-якому випадку має право регресу до постачальника.
г) З умовою кредитування постачальника у формі оплати вимог до певної дати або попередньої оплати.
У першому випадку, клієнт факторингової компанії відвантаживши продукцію, пред'являє рахунки своєму покупцю через факторингову компанію, завдання якої отримати на користь клієнта платіж у терміни відповідно до господарському договору (зазвичай від 30 до 120 днів). Сума переданих боргових вимог (за мінусом витрат) перераховується постачальнику на певну дату або після закінчення певного часу.
У разі попередньої оплати факторингова компанія купує рахунки-фактури у клієнта на умовах негайної оплати 80-90% вартості відвантаження, тобто авансує оборотний капітал свого клієнта (дисконтування рахунків-фактур).
Якщо Ви помітили помилку в тексті виділіть слово і натисніть Shift + Enter