До теперішнього часу ми вже грунтовно вивчили основні терміни і поняття, що застосовуються на Форекс. а також принцип маржинальної торгівлі. Настав час навчитися підраховувати прибутки і збитки по зроблених операціях.
Ми знаємо, що Інтернет трейдер виходить на міжнародний валютний ринок через дилінгову компанію, яка відкриває йому рахунок в доларах США. Для роботи на Форекстрейдер повинен перевести початкову суму грошей на цей рахунок. Всі прибутки і збитки від укладених угод, не залежно від валюти угоди, перераховуються в долари США. У цьому розділі буде детально розглянуто принцип розрахунку прибутків і збитків.
У загальному випадку формулу для розрахунку фінансового результату від укладання угоди можна записати в такий спосіб:
фінансовий результат = (ціна продажу - ціна покупки) * кількість лотів * розмір лота - комісійні * кількість лотів ± банківський інтерес
Як ми бачимо, фінансовий результат складається з трьох частин: торгового результату. сплачених комісійних і банківського інтересу.
Ми вже знаємо, що існує два типи котирувань на Форекс (не рахуючи крос курсів) - прямі і зворотні. У першому випадку базова валюта котирування є іноземною валютою по відношенню до долара і виражається (котирується) в доларах. У другому випадку долар сам є базовою валютою котирування і виражається в одиницях іноземної валюти. Торговий результат в наведеній вище формулі розраховується в котируемой валюті. Комісійні ж і банківський інтерес, як правило, виражаються в доларах, тому формула справедлива тільки для прямих котирувань. Слід зауважити, що в цьому формулюванні ціна продажу і ціна покупки - це не складові котирування. а реальна ціна за яку ми продали і купили валюту, не залежно від того, яка операція була раніше (купівля або продаж). Якщо фінансовий результат позитивний, то ми отримуємо прибуток. Якщо ж негативний, то ми зазнаємо збитків.
Для зворотного котирування різниця між ціною покупки і продажу виражається в іноземній валюті, тоді як загальний фінансовий результат виражається в доларах. Тому, для розрахунку фінансового результату за зворотним котируванням використовується наступна формула:
фінансовий результат = (1 / ціна покупки - 1 / ціна продажу) * кількість лотів * розмір лота - комісійні * кількість лотів ± банківський інтерес
Розмір лота залежить від конкретної котирування (від валютних пар) і від уподобань конкретного Інтернет брокера. Наведені вище формули використовуються, якщо розмір лота виражається в іноземній валюті (не в доларах США). Наприклад, розмір лота по прямій котирування GBP / USD може бути 70 000 англійських фунтів стерлінгів. Або розмір лота по зворотній котируванні USD / JPY може бути 12 500 000 японських Йен. Якщо ваш Інтернет брокер вказує розмір лота в доларах, то для того, щоб використовувати наведені вище формули, вам буде потрібно перевести долари в відповідну валюту. Розмір лота в іноземній валюті, в такому разі, не буде фіксованим, а буде залежати від поточного курсу, діючого на момент відкриття позиції. У доларах США розмір стандартного лота практично завжди дорівнює 100 000.
Розрахунок фінансового результату по крос курсам відбувається дещо інакше. Як ми обговорювали у відповідній главі, крос курси - це курси валют по відношенню один до одного, виключаючи долар США. Будь-крос курс може бути представлений двома доларовими котируваннями. Наприклад, крос курс EUR / JPY може бути розрахований через котирування EUR / USD і котирування USD / JPY. Розрахунок прибутку і збитків в такому випадку відбувається наступним чином. Спочатку підраховується фінансовий результат по котируванню EUR / USD, а потім підраховує фінансовий результат по котируванню USD / JPY. Ці фінансові результати складаються для отримання загального фінансового результату.
Як ми знаємо, курси валют на Форекс змінюються в пунктах. У різних котируваннях розмір пункту різний. При відкритті позиції важливо знати, який торговий результат приносить нам зміну курсу на один пункт в доларовому еквіваленті. Це дозволить оцінити свої поточні прибутки або збитки і вчасно закрити позицію. Використовуючи наведені вище формули це значення легко розраховується і залежить від типу котирування (пряма або зворотна), розміру одного лота, валюти в якій висловлюється лот і розміру одного пункту.
Розглянемо пряме котирування GBP / USD з розміром одного лота 70 000 англійських фунтів стерлінгів і розміром пункту 0.0001. Так як котирування пряма, ми використовуємо першу формулу для розрахунку торгового результату. Мінімальна різниця між ціною купівлі та ціною продажу завжди становить один пункт, і в даному випадку дорівнює 0.0001. Значить, торговий результат від зміни курсу GBP / USD по одному лоту на один пункт дорівнює 0.0001 * 70 000 = 7 доларів США.
Розглянемо зворотне котирування USD / JPY з розміром одного лота 12 500 000 японських Йен і розміром пункту 0.01. Так як котирування зворотна, ми використовуємо другу формулу для розрахунку торгового результату. Знати значення одного пункту в разі зворотного котирування недостатньо, так як торговий результат залежить також і від значень самих цін покупки і продажу. Припустимо, що поточне значення курсу одно 104.75 японських Йен за долар. Тоді торговий результат від зміни курсу USD / JPY по одному лоту на один пункт дорівнює (1 / 104.75 - 1 / 104.76) * 12 500 000 = 11.39 доларів США. Варто зауважити, що при різних цінах купівлі та продажу ми отримуємо різний торговий результат. Якби розмір лота висловлювався в доларах, то його попередньо необхідно було б перевести в Єни за відповідним курсом на момент відкриття позиції. Причому якби відкривалася довга позиція (покупка доларів за Єни), то для розрахунків використовувався б курс продажу, а якщо коротка (продаж доларів за Єни), то - курс покупки.
Як ми можемо спостерігати, зміна курсу на один пункт в різних котируваннях дає різний торговий результат. У котируванні GBP / USD він менше, ніж в котируванні USD / JPY. Чим менше торговий результат від зміни курсу на один пункт, тим менші збитки ви понесете в разі несприятливого зміни курсу. Але з іншого боку, тим менше буде і ваш прибуток, якщо курс зміниться в потрібну вам сторону. Початківцям Інтернет трейдерам рекомендується працювати з менш «агресивними» котируваннями, такими як GBP / USD і USD / CHF.
На перший погляд розглянуті в цьому розділі методи розрахунку можуть здатися занадто складними. Але вам немає сенсу переживати з цього приводу, так як всі розрахунки, пов'язані з прибутками і збитками, виконуються торговою платформою автоматично. Різні дилінгові компанії використовують різні торговельні платформи, але принцип розрахунків від цього не змінюється. Вам же важливо розуміти з чого складаються ваші прибутки і збитки, щоб не закрити позицію зі збитками помилково!