Уміння правильно виходити з угоди є ключовим якістю успішного трейдера. Ті, кому не вдається стати успішними, як правило, занадто рано виходять з прибуткових позицій і занадто довго затримуються в збиткових. Так як же правильно управляти своїм виходом з угод?
Один з головних компонентів цього процесу - уміння управляти такими своїми емоціями, як страх і жадібність. Страх змушує трейдера виходити занадто рано недоодержуючи прибуток на своєму торгівельному рахунку. а жадібність - занадто довго утримувати позицію. Наявність чіткої стратегії виходу ще до укладання угоди допоможе усунути з цього процесу шкідливі емоції. Здатність діяти послідовно дозволить трейдеру схилити шанси на його користь.
У даній статті ми розглянемо три методи, які можуть допомогти зробити торгівлю більш успішною. Строго кажучи, перший метод - не є частиною стратегії виходу, але він грає ключову роль для правильного входу в угоду з появою торгового сигналу.
Вибір розміру позиції
Перш за все, потрібно встановити межу для розміру позицій. Ця величина буде відрізнятися від тієї суми, яку ви готові ризикувати в кожній окремій угоді. Якщо ви встановите розмір позиції на рівні 20% від вашого рахунку, то зможете мати 5 відкритих позицій в будь-який момент часу. Якщо ви будете відкривати позиції розміром не більше 10% від вашого рахунку, то зможете мати вже 10 відкритих позицій в будь-який момент часу.
Якщо, наприклад, баланс вашого рахунку становить 50000 $, і ви приймаєте рішення про те, що позиції не повинні перевищувати 10% від балансу, то сума кожної відкритої позиції не перевищуватиме 500 $. В даному випадку ви зможете купити 500 акцій за ціною 10 $. Припустимо, ви захочете відкрити позицію в акції, яка коштує 25 $. Тоді ви не зможете купити більше 200 акцій. Відкривши обидві ці позиції, ви отримаєте дві ідентичні угоди, незважаючи на різницю в ціні інструменту.
Якщо застосовувати описаний однаковий підхід до вибору розміру позицій, можна домогтися кращого управління своїми прибутковими і збитковими угодами, уникаючи катастрофічних просадок балансу рахунку, навіть коли трапляється смуга збиткових угод.
Незважаючи на те, що ви обмежуєте розмір своїх позицій до 10% або 20% від балансу, це не означає, що ви готові ризикувати всією цією сумою. Ризик повинен бути набагато менше. Якщо ризикувати 10% від балансу рахунку в кожній окремій угоді, то після десяти невірних рішень вам доведеться згорнути цей бізнес. Ваш ризик повинен складати всього лише 2% - 5%.
Ризик в розмірі 2% дає можливість опинитися неправим 50 разів, перш ніж ви потерпіть повний крах. Такий сценарій вкрай малоймовірний. Ризик в розмірі 5% дає можливість опинитися неправим 20 разів, перш ніж ви потерпіть повний крах. Підтримуючи свій "ризик на угоду" на низькому рівні, ви підвищуєте ймовірність досягнення успіху.
Цільовий прибуток
Скільки можна заробити в угоді, яку ви збираєтеся зробити? Коли потрібно буде виходити? Знаходячи відповіді на ці питання ще до входу в кожну угоду, ви можете впевнено просуватися по шляху становлення прибуткового трейдера.
Припустимо, ви розглядаєте дві 10-доларові акції, які, відповідно до вашим стилем торгівлі, досить дозріли, щоб почати рух вгору. В обох акціях є сильний рівень підтримки на 9.50 $, тому ви плануєте вийти з угоди, якщо ціна впаде нижче 9.50 $. Іншими словами, в даній угоді ви готові ризикувати 50 центами.
Потім ви визначаєте, що в одній з цих акцій рівень опору зверху розташований на позначці 10.50 $, а в інший найближчий рівень знаходиться на 12.00 $. Яка з цих угод краще? Очевидно, що друга - краще. Давайте розберемо, чому.
При русі ціни акції вгору, логічним місцем для її розвороту і відкату вниз є рівні опору. Якщо ви - не інвестор, який купує і утримує акції протягом тривалого періоду часу, то ви навряд чи захочете пересиджувати в акції відкати. Тому, в розглянутому вище випадку, в першій акції ви можете заробити 50 центів, а в другій потенційно можете взяти рух в 2 долари.
Нескладно підрахувати, що заробіток 2.00 $ на акцію набагато краще, ніж 0.50 $ на акцію. Але ще краще поглянути на цю ситуацію з тієї точки зору, що в першій акції ваш ризик дорівнює розміру потенційного прибутку. Тобто, щоб забрати 50 центів, потрібно бути готовим ризикнути п'ятдесятьма центами. У другій позиції, готовність ризикнути 50 центами відкриває шлях до потенціалу прибутку 2 $ на акцію. Тобто можливий прибуток в чотири рази перевищує ризик.
Завжди необхідно прагнути здійснювати операції, для яких потенційний прибуток не менше ніж в три рази більше необхідного ризику. Ще краще, якщо це співвідношення буде 5: 1 або навіть більше.
Правильний вибір розміру позиції, управління ризиками та співвідношення ризику і прибутку допоможуть вам стати успішним трейдером.
стежить стоп
При постановці стопового ордера можна прив'язуватися до ковзним середнім, трендовим лініях і горизонтальним рівням, оскільки всі вони можуть виступати в якості рівнів підтримки / опору. Сховавши ордер за ними, ви зможете вийти з угоди, якщо ціни вдасться пробити істотний рівень.
Якщо угода йде в вашому напрямку, у міру руху ціни можна пересувати стоповий ордер за черговий значимий рівень або зону підтримки / опору.
Якщо ви заздалегідь виробили план, відповідно до якого збираєтеся пересувати стежить стоп-лосс, то зможете усунути зайві емоції з процесу торгівлі. З одного боку, не варто розміщувати стоповий ордер там, куди, імовірно, ціна може з високою ймовірністю піти. З іншого боку, він повинен виставлятися на рівні, який має сенс. Є стара приказка: "Те, що піднімається вгору, має повернутися вниз". Жодна акція не росте нескінченно. З будь-якої угоди доведеться колись виходити, питання тільки - коли? Стоповий ордер дозволяє вийти на логічно обгрунтованому рівні, а не підкоряючись емоціям.
Використання лімітних ордерів
Лімітний ордер застосовується для обмеження прибутку. Якщо ви збираєтеся закрити операцію на певному рівні, ви можете поставити на ньому лімітний ордер. Він спрацює, тільки коли ціна досягне заданого вами рівня, і закриє вашу угоду. Пам'ятайте, що в цьому випадку все одно необхідно застосовувати стоповий ордер. Коли один з цих ордерів спрацює, не забудьте скасувати другий.
Немає нічого неправильного в тому, щоб забрати прибуток. Але якщо ви весь час обмежуєте свої прибутки, то ніколи не зможете піймати великі руху. Для цього потрібно пересиджувати коливання ціни. Дуже важливо знати заздалегідь, де і як ви будете виходити з угоди - шляхом обмеження втрат або забравши прибуток. Управління виходом з позицій вимагає навичок, але витрачені зусилля окупляться з лишком.