6.1. Трастові операції в зарубіжній банківській практиці
Трастові операції формують "відносини за дорученням". Йдеться про операції банків та інших фінансових інститутів з управління майном або виконання інших послуг за дорученням і в інтересах клієнта на правах його довіреної особи. На підставі укладеного між зацікавленими сторонами договору або за заповітом довірена особа набуває відповідних прав і виступає розпорядником майна, куди включаються також залишки коштів на банківських рахунках. Довірена особа зобов'язується розпоряджатися майном на користь бенефіціара, яким може бути сам довіритель майна або третя особа.
Трастові операції з управління майном відносяться, головним чином, до управління спадковим майном, приватними, пенсійними та іншими фондами, портфелем цінних паперів, справами корпорацій при їх реорганізації та банкрутство.
Операції за дорученням можуть здійснювати як фізичні, так і юридичні особи: комерційні банки (за кордоном траст-відділи комерційних банків),
спеціалізовані компанії, окремі громадяни. Регулюються ці операції загальним і адміністративним правом. Загальне право обмежує трастові операції життям довірителя (плюс 21 рік).
Трастові операції виникли в минулому столітті, в практиці банків найбільш розвинених країн (США, Великобританія, Німеччина). Досить широке поширення вони отримали в кінці 40-х - початку 50-х років, а за останні роки обсяг цих операцій зростав досить швидкими темпами насамперед завдяки високому ступеню спеціалізації, досягнутої траст-відділами комерційних банків.
Традиційно банки спеціалізувалися в основному на управління майном фізичних осіб, переданим банкам для збереження цілісності успадкованого капіталу. У післявоєнний період комерційні банки широко практикують операції по управлінню коштами, переданими їм в довірчому порядку приватними пенсійними фондами, і засобами корпорацій. Коло трастових операцій розширився за рахунок надання агентських послуг, головним чином, за розпорядженням цінними паперами клієнтів. Надалі все більшу кількість трастових операцій відбувається в галузі управління за дорученням цінними паперами клієнтів, а також інвестицій в цінні папери за рахунок коштів, переданих в довірче управління банку фізичними або юридичними особами.
В сучасних умовах активно розвивається міжнародна трастова діяльність комерційних банків. Тут перш за все слід назвати швейцарські банки, англійські торгові банки, американські банки (серед останніх слід назвати "Морган геренті", "Бенкерз траст" і "Ю.С. траст компані", широко практикують трастові операції для іноземної клієнтури). В кінці 60-х років було організовано безліч траст-фондів, керованих (безпосередньо або опосередковано) банками.
У сучасній міжнародній банківській практиці довірчі операції траст-відділів комерційних банків зазвичай поділяють на дві великі групи; (1) довірчі операції для фізичних осіб, включаючи управління за дорученням або заповітом майном цих осіб; (2) довірчі операції для юридичних осіб (фірм, організацій). У деяких випадках в окрему групу виділяють операції траст-відділів для благодійних компаній, навчальних фондів і т.д.
Трастові операції для фізичних осіб зазвичай включають розпорядження майном клієнтів за заповітом, управління майном клієнта за спеціальним договором, надання агентських послуг (включаючи відкриття і ведення траст-рахунків). Суттєве значення для банку має спосіб, яким майно клієнта передається в довірче управління траст-відділу. Найчастіше банки практикують:
(1) оформлення довіреності довірителем в
установленому порядку, коли визначаються довірені
особи і коло їх повноважень, і
(2) оформлення заповітів.
В останньому випадку заповідач, викладаючи свою волю щодо майна, повинен передбачити дії виконавців його хвиль в якості довірених осіб.
Управління майном за договором з довірителем -Фізична особою здійснюється на основі особливої довіреності, оформленої в установленому порядку на ім'я траст-відділу комерційного банку і на конкретний термін. Згідно з цією угодою і протягом всього часу його дії майно довірителя переходить до довіреній особі, яка володіє і розпоряджається ним на користь довірителя чи третьої особи. Довірена особа отримує право керувати різними видами рухомого і нерухомого майна, інвестувати кошти довірителя в дохідні активи в межах повноважень, визначених в
договорі, і розпоряджатися основною сумою коштів і доходів відповідно до умов договору.
У заяві довірителя можуть міститися такі доручення траст-відділу банку: встановити наявність банківських рахунків в інших банках; отримати на користь спадкоємців суми акціонерного рахунку, відкритого в іншому банку; здійснити розділ майна; розподілити дохід між бенефіціарами; сплатити податки; надати інші послуги членам сім'ї заповідача. Приступаючи до виконання таких операцій, банк повинен діяти відповідно до встановленого в конкретній країні порядком, на підставі офіційного документа (заповіту), свідоцтва нотаріуса або дозволу суду.
В даний час основна частка трастових операцій для фізичних осіб падає на агентські (посередницькі) послуги. До їх числа належить "зберігання активів"; прийом цінних паперів на зберігання, погашення облігацій з терміном, купівля і продаж цінних паперів з метою збереження активів (їх загальної суми та доходу) та інші операції. Агентські послуги також включають "управління активами" клієнта траст-відділами комерційних банків, які виступають в якості його агента. Йдеться про проведення комерційних операцій з цінними паперами або здійсненні інвестицій (наприклад, покупка і продаж цінних паперів, спостереження за курсами зберігаються в портфелі цінних паперів і формування портфеля цінних паперів).
Для фірм, організацій та акціонерних товариств траст-відділи банків також надають великий обсяг агентських послуг. Сюди відносяться, окрім названих, розпорядження активами, тимчасове управління справами акціонерного товариства при його реорганізації, банкрутстві або при ліквідації предпрнятй. Комерційні банки за дорученням довірителя здійснюють ведення рахунків для власників цінних паперів акціонерного товариства або іншого емітента, розпоряджаються фондами погашення заборгованості по облігаційних позиках, управляють фондами корпорацій,
здійснюють конверсію цінних паперів акціонерного товариства, виплату дивідендів по акціях.
Слід спеціально виділити групу операцій з відкриття та ведення траст-рахунків за дорученням, які також включаються в агентські функції. Ці операції здійснюються або в рамках спеціального законодавства, що регламентує дії довірених осіб, або відповідно до загальних правил з відкриття та ведення рахунків. Траст-рахунки можуть бути відкриті на ім'я будь-якого, числа довірених осіб як солідарних власників рахунку або на траст-корпорацію. Довіреною особою траст-корпорації може виступити банк. В цьому випадку при відкритті траст-рахунки до банку переходять права по розпорядженню засобами на даному рахунку клієнта і в його інтересах.
Особливе місце в зарубіжній практиці трастових
операцій займає діяльність благодійних траст-
фондів. Їх кошти зазвичай використовуються в
благодійних цілях (сприяння розвитку
освіти, медицини, допомога малозабезпеченим та ін.). Статус благодійності цих фондів забезпечує пільги при оподаткуванні. Банки можуть здійснювати також довірче управління коштами та майном траст-фондів, отриманих від жертводавців на благодійні цілі.
Чим привабливі трастові операції для комерційних банків? По-перше, вони служать джерелом додаткового доходу. По-друге, дають можливість налагоджувати контроль над великими корпораціями та їх грошовими коштами. По-третє, сприяють встановленню зв'язків з великої клієнтурою. По-четверте, трастові операції нерідко дозволяють обходити обмеження в області інвестиційної діяльності комерційних банків, прийняті в деяких країнах.
Банківська енціклопедіяБанковское делоІсторія розвитку банківської системи РоссііБанковская система РоссііСберегательное делоСозданіе і організація комерційного банкаБанковское кредитування малого бізнесу в РоссііФормірованіе сучасної системи іпотечних банків в РоссііБанковскій учетБанковскій нагляд і аудітСловарь економічних терміновБанковскій маркетінгБанковскій маркетинг (2) "Банкірські будинку в Росії 1860-1914 рр."