Операція «форвард» (термінові угоди) - це контракт, який полягає в даний момент часу з купівлі однієї валюти в обмін на іншу за обумовленим курсом, зі здійсненням угоди в певний день в майбутньому. У свою чергу операція «форвард» підрозділяється на:
· Угоди з «аутрайдером» - з умовою постачання валюти на певну дату;
· Угоди з «опціоном» - з умовою нефіксованої дати поставки валюти.
Угода «своп» є валютні операції, що поєднують купівлю або продаж валюти на умовах наявної угоди "спот" з одночасним продажем або купівлею тієї ж валюти на термін за курсом «форвард». Угоди «своп» включають в себе кілька різновидів:
· Угода «репорт» - продаж іноземної валюти на умовах «спот» з одночасним її покупкою на умовах «форвард»;
· Угода «депорт» - купівля іноземної валюти на умовах «спот» і одночасний продаж її на умовах "форвард". В даний час здійснюється купівля-продаж на умовах «форвард», а також покупка-продаж ф'ючерсних контрактів.
Валютний арбітраж - здійснення операцій з купівлі іноземної валюти з одночасним продажем її з метою отримання прибутку від різниці саме валютних курсів.
Однією з різновидів валютного арбітражу є тимчасовий арбит-раж. Його суть в зміні валютного курсу в часі. Необхідною умовою для його проведення є вільна оборотність валют. Передумовою служить розбіжність курсів. В результаті поширення системи плаваючих валютних курсів роль тимчасового арбітражу віз-росла. Відмінність тимчасового арбітражу від звичайної валютної спекуляції полягає в тому, що при проведенні арбітражу дилер змінює свою тактику протягом одного дня і робить ставку в основному на короткостроковий характер операції.
Розрізняють такжеконверсіонний валютний арбітраж, імовірні ющий покупку валют найдешевшим чином, використовуючи як найбільш вигідний ринок, так і зміна курсів у часі. При конверсійних-ном арбітражі відбувається обмін декількома валютами.
V. Операції по міжнародних розрахунках, пов'язані з експортом та імпортом товарів і послуг.
У зовнішній торгівлі застосовуються такі форми розрахунків, як документарний акредитив, документарне інкасо, банківський переказ.
Документарний акредитив - зобов'язання банку, який відкрив акредитив (банку-емітента) на прохання свого клієнта-наказодавця (імпортера), робити платежі на користь експортера (беніціфіара) проти документів, зазначених в акредитиві.
При розрахунках з експорту в формі документарного акредитива іноземний банк відкриває його у себе за дорученням фірми-експортера і посилає банку про це аккредитивное лист, в якому вказується вид акредитива і порядок виплат по ньому. На кожен акредитив, відкривається досьє.
У розрахунках за формою документарного інкасо - банк-емітетнт приймає на себе зобов'язання висунути надані довірителем документи платнику (імпортеру) для акцепту і отримання грошей.
При застосуванні банківських переказів в розрахунках вся валютна виручка зараховується на транзитні рахунки в уповноважених банках. Після надходження її на транзитний валютний рахунок в дорученні про переведення суми, що надійшла або частини її на поточний рахунок вказується і продаж частини експортної виручки на внутрішньому валютному ринку в порядку обов'язкового продажу.
VI. Операції по залученню і розміщенню банком валютних коштів
Ці операції включають в себе наступні види:
1. залучення депозитів:
· Юридичних осіб, в тому числі міжбанківські депозити;
2. видача кредитів:
3. розміщення кредитів на міжбанківському ринку.
Ці операції є основними для комерційних банків РФ і по прибутковості, і по значимості в обслуговуванні клієнтів банку.
Доходи по валютних рахунках клієнтів включають в свій склад комісії за оформлення паспортів угод, а також комісію за переведення в готівку іноземної валюти (так як ведення валютного рахунки клієнтів складається з комісій по кожній угоді, які відносяться до різних видів валютних операцій). Це і становить основний дохід по даній операції. До доходів розміщення коштів відносяться: відсотки за кредити видані (короткострокові, довгострокові), депозити розміщені; розміщення коштів у валютні цінні папери та дохід по ним. До доходів по міжнародних розрахунках відносяться: комісія за переклади, інкасо платіжних документів в іноземній валюті, відкриття і виставляння акредитивів.
3. Валютне регулювання і валютний контроль
3.1 Регулювання валютних операцій
Валютне регулювання-діяльність держави, спрямована на регламентування розрахунків і порядку здійснення угод з валютними цінностями. Країни за допомогою валютного регулювання прагнуть поставити під контроль держави валютні операції, надання іноземним юридичним і фізичним особам кредитів і позик, ввезення, вивезення та переказ валюти за кордон і тим самим підтримати рівновагу платіжного балансу і стійкість валюти.
У міру поглиблення кризових явищ спостерігається тенденція розширення сфери валютного регулювання. У багатьох країнах встановлені ліміти вивозу валюти за кордон, введена спеціальна система дозволів на надання кредитів іноземним юридичним особам і т. Д. Валютне регулювання є переважно нормативним, тобто здійснюється головним чином шляхом укладення міжнародних валютних угод і видання нормативних актів. Необхідність валютного регулювання полягає в прагненні країн і банків мінімізувати валютні ризики.
Валютні обмеження-це законодавче чи адміністративна заборона або лімітування і регламентація операцій резидентів і нерезидентів з валютою та іншими валютними цінностями. Валютні обмеження - одна з форм валютної політики. Вони закріплюються валютним законодавством країни, є об'єктом міждержавного регулювання, головнимчином, черезМВФ.
Валютні обмеження переслідують різноманітні цілі: вирівнювання платіжного балансу, підтримка валютного курсу, концентрацію валютних цінностей для рішення державних текущіхі стратегічних завдань.
Операції з іноземною валютою здійснюються відповідно до Закону «Про валютне регулювання та валютний контроль», указам Президента Росії, постановами Уряду, нормативними документами ЦБ РФ і Міністерства фінансів Росії.
Згідно з чинним на території Російської Федерації законодавством, всі валютні операції повинні здійснюватися тільки через ЦБ РФ або уповноважені банки - банки та інші кредитні установи, які отримали ліцензії ЦБ РФ на проведення валютних операцій. Операції з купівлі-продажу валюти, здійснювані російськими організаціями НЕ через вищеназвані банки вважаються протизаконними. Всі резиденти незалежно від форми власності зобов'язані зараховувати отриману в результаті зовнішньоекономічної діяльності іноземну валюту на рахунки уповноважених банків.