Якщо Ви маєте декілька вільних грошей і розумієте, що банківський депозит це добре і стабільно, але хочеться хоча б покрити інфляцію за вкладом, а краще - примножити кошти, то пайові фонди досить непоганий варіант вкладення капіталу.
Відсотки за банківським вкладом ніколи не зможуть зрівнятися з прибутковістю пайових інвестиційних фондів (ПІФів). Якщо вкладати самостійно, наприклад, в нерухомість, потрібен серйозний капітал, якщо в акції - потрібна практика і знання, які напрацьовуються не один місяць і навіть рік. Пайові фонди дозволяють почати інвестувати з маленькою суми (3 - 5 000 рублів) і не вимагають вміння розбиратися в поточній економічній ситуації.
Давайте подивимося, на що слід орієнтуватися при виборі фонду і як отримати максимум віддачі.
Що таке пайовий інвестиційний фонд?
Це грошові кошти пайовиків, на які професійний керуючий фонду купує акції, облігації, дорогоцінні метали, нерухомість або інші активи. Виходить, що інвестори самостійно вибирають фонд, довіряючи свої гроші керуючої компанії, а всі дії по зростанню капіталу робить сама компанія (її керуючі фондами).
Пай фонду - цінний папір, яку можна продати, передати у спадок і т.д.
Коли сформований первинний фонд, керуючий купує на ці гроші активи, скажімо, акції різних компаній. Таким чином, ціна паю (частки) буде пропорційна середньої вартості активів за все фонду. Це дуже зручно, адже не всі можуть купити 100 акцій Гугла по 300 доларів, а ось у фонді можна вкласти 100 доларів, з них 20 доларів можуть бути саме "гугловський".
Інвестор отримує диверсифікацію, адже керуючий купує різні акції, оперуючи великими сумами. Одиничного дрібному або середньому інвесторові це недоступно, а в фонді - будь ласка!
Важливо відзначити, що ціна частки зростає, тільки якщо зростає вартість активів. Тобто фонд заробляє виключно на зростанні. Дохід інвестора (пайовика) визначається різницею між ціною покупки і продажу паю.
Якщо акції впали в ціні, не варто продавати паї, краще трохи почекати. Також у багатьох випадках має сенс навіть докуповувати частки фонду, адже зростання рано чи пізно буде (якщо це акції надійних компаній), а купуючи за нижчою ціною, ми зможемо пізніше продати за вищою.
Фонди можуть бути відкритими, закритими і інтервальними. У відкритих можна купити-продати паї практично в будь-який день. Інтервальний ПІФ дозволяє інвестувати і виводити гроші тільки в певні проміжки часу - місяць, квартал, півроку. А в закриті ПІФи найчастіше можна вкладати гроші тільки на початку і продати паї в термін, обумовлений у договорі.
Їхня дохідність ПІФів часто вище, ніж відкритих, але багато що залежить від агресивності стратегії керуючого.
За типом інвестування можна виділити фонди акцій, облігацій, нерухомості, а також змішані.
Яка прибутковість пайових фондів?
Є фонди, які роблять і 100-150% річних, але таких мало. Вважається, що 20-40% в рік - це добре. Звичайно, прибуток можна вважати по-різному. Якщо паї були куплені одноразово - через 12 місяців будуть цифри помісячного зростання вартості паю. Якщо ж інвестор докуповував щомісяця часткою на фіксовану суму - прибутковість зросте. Як правило, дохідність вважають за першим варіантом.
Потрібно розуміти, що фонди не дають гарантованого доходу. І минулі результати не гарантують майбутнього доходу. З іншого боку, вибравши гарну стратегію і вклавши гроші в кілька фондів з різними активами, інвестор мінімізує свої ризики.
Краще, якщо Ваші гроші будуть в фонді хоча б 6 місяців (краще - від року). Такий підхід дозволить керуючому компенсувати можливі просадки ринку, а Вам - спокійніше до них ставитися.
Якщо хочете більшої прибутковості - вибирайте фонди акцій і індексні фонди. Якщо акцент зроблений на стабільність і збереження капіталу - підійдуть змішані або фонди облігацій.
Підводячи підсумок, можна сказати, що ПІФи мають деякі переваги перед банківським вкладом і самостійним інвестуванням в акції. Але потрібне терпіння і розуміння, що це довгострокова інвестиція. Бажаю Вам правильного вибору фонду і зростання його активів!