Податок на високоприбуткові депозити
На думку більшості опитаних Sberex.ru банкірів, на прибутковості банківських депозитів нововведення не позначиться. Як нагадав директор адміністративного департаменту, член ради директорів «Капіталбанка» Дарюс Закараускас. податок на надприбутковий депозити існує і зараз: їм обкладається все, що понад «ставки рефінансування + 5%». «Я думаю, що ця ініціатива не вплине на якийсь перерозподіл грошових потоків, які інвестуються в акції та які залишаються на вкладах», - сказав банкір.
Нагадаємо, що ставка рефінансування Банку Росії становить 8,25%. Тобто, зараз податком обкладаються вклади зі ставками від 13,25%, а після запропонованих нововведень планка буде знижена до 11,25%.
«Формально депозити з відсотками, що перевищують« ставку рефінансування + 5% », вже обкладаються підвищеним податком - 35%, тоді як звичайний податок на доходи фізосіб становить 13%», - нагадала аналітікбанка «Російський Капітал» Анастасія Соснова.
Однак депозити з настільки високою прибутковістю зараз практично ніхто не пропонує. «Відкрити вклад зі ставкою, на п'ять відсотків перевищує ставку рефінансування, практично неможливо», - підтвердив начальник управління з розвитку роздрібного бізнесабанка «Хлинов» Юрій Садаков.
Тому, на думку А. Сосновій, якщо ця ініціатива все ж буде здійснена, то під загрозою опиниться відносно незначна кількість вкладів.
При цьому цілком імовірно, що постраждають невеликі банки. «Введення податку на надприбутковий депозити підвищить конкуренцію між банками, що, в свою чергу, сприятиме відтоку грошових коштів з дрібних банків у великі і середні», - вважає І. Ігнаткина.
«Якщо подібний податок на депозити все-таки буде введений, то це знизить прибутковість діючих вкладів, а банкам буде складніше залучати кошти населення», - зазначив Ю. Садаков.
Негативно до ідеї податку на дохід від депозитів відносяться в банку «БЦК-Москва». «Думаю, держава повинна все-таки захищати вкладників, а не шантажувати їх, намагаючись перенаправити їх грошові потоки на фондовий ринок, який також має суттєві ризики», - сказала керівник діректорбанка «БЦК-Москва» Діляра Єрмакова.
Населення і фондовий ринок
Що стосується перспектив залучення населення на фондовий ринок, то в цьому відношенні опитані банкіри налаштовані скептично. Все-таки для більшості населення інструменти фондового ринку не зовсім зрозумілі. Тим більше, що при інвестиціях в акції і облігації немає ніяких гарантій повернення коштів.
На думку директора департаменту роздрібного бізнесу «Росенергобанка» Олександра Васильчикова. в короткостроковій перспективі урядова ініціатива не зробить істотного впливу на уподобання населення. «Фондовий ринок відлякує непрофесійних учасників своєю непередбачуваністю і залишається полем для діяльності тих інвесторів, які мають до нього безпосереднє відношення», - сказав банкір. Він нагадав, що в Росії зараз немає інститутів захисту інвесторів фондового ринку. Тому, навіть якщо таке рішення і буде прийнято, воно не матиме для фондового ринку ніяких позитивних наслідків. «Податковими важелями перевести накопичення громадян на ризикований ринок (інвестиції в акції), по-моєму, просто неможливо», - сказав А. Васильчиков.
З ним згодна А. Соснова. «Що стосується введення податкових пільг для тих, хто інвестує в акції, то не варто очікувати, що населення миттєво перекине свої активи на фондовий ринок, так як вкладення в акції вимагають певних знань і певної готовності до ризику», - сказала експерт. На її думку, підвищити привабливість ринку акцій допомогла б, скоріше, ініціатива підвищення фінансової грамотності населення і субсидування навчання роботі на фондовому ринку.
«Фондовими ринками повинні займатися професіонали, а не маси», - вважає Д. Закараускас. За його словами, велика частина вкладників - це пенсіонери, люди без відповідної освіти, які не прагнуть займатися фондовими ринками.
«Малоймовірно, що ці заходи зможуть змінити модель заощадження / інвестування наших громадян і перенаправляють населення на фондовий ринок», - вважає керівник центру вкладних продуктів «Бінбанку» Михайло Сігаєв. «Більший вплив на банки нададуть (і скоротять кількість пропонованих вкладів з високими ставками) пропоновані урядом зміни щодо запровадження диференційованої шкали відрахувань в АСВ - в залежності від рівня процентних ставок залучення», - додав банкір.
Банкіри підтверджують те, про що говорить статистика: банківські вклади залишаються для населення основним інструментом заощадження і накопичення. За словами директора департаменту роздрібних операцій «Інвестторгбанка» Емми Пономарьової. на сьогоднішній день депозити є практично єдиним безризиковим джерелом вкладення грошових коштів зі ставкою вище інфляційного рівня. «Тому ми б розцінювали шанси повернення населення на фондовий ринок, в зв'язку з можливими нововведеннями, як дуже низькі», - сказала вона.
Тієї ж думки дотримується і віце-презідентбанка «Інтеркоммерц» Олександр Турського. за його словами, основна маса громадян буде продовжувати акумулювати свої кошти переважно на банківських вкладах. «По-перше, цей інструмент перевірений десятиліттями, а по-друге - все суми до 700 тис. Рублів сьогодні застраховані державою. А незабаром можна чекати збільшення цієї цифри до 1 млн. Рублів », - сказав банкір.
У тому, що банківські вклади залишаються для більшості людей однієї з найбільш надійних форм збереження і примноження капіталу, впевнена і керівник управління розвитку «Міраф-Банку» Євгена Власенко. «Важливу роль тут, звичайно ж, грає Агентство зі страхування вкладів і наявність страхового відшкодування», - зазначила вона.
Зниження ставок і методи залучення вкладників
«На тлі загальноринкового зниження ставок інтерес до продуктів банки в осінньо-зимовий період будуть підігрівати за рахунок різних сезонних пропозицій, акцій і подарунків», - сказала Е. Власенко.
І навіть якщо буде введена заборона на високі ставки, методи залучення банками вкладників істотно не зміняться. «Вигравати буде той, у кого краще і якісніше сервіс, більше точок продажів, а з розвитком різних мобільних банківських технологій - ще й зручніше інтерфейс на мобільних девайсах», - підсумував віце-президент «Військово-Промислового банку» Сергій Меняйкін.