Золото, як найдавніше платіжний засіб в світі, щільно асоціюється з вічним багатством і достатком. Хоча в наш час - це один з інвестиційних інструментів. Його купують і продають так само, як і акції на фондовій біржі. Однак ціна на цей метал не настільки волатильна, як на цінні папери, і може похвалитися стабільним зростанням. Саме тому золото розглядають як надійне джерело доходу.
Як українцям інвестувати в золото і як розмістити його на депозиті? «Мінфін» вивчив умови таких вкладів і підрахував вигідність таких інвестицій.
З усіх банків України, відкрити вклад в золоті пропонують сім. Великих гравців тут тільки два: державний Укргазбанк і російський Сбербанк. Решта - Індустріалбанк. Банк Січ. КомІнвестБанк. Конкорд. Апекс-Банк - невеликі, але досить міцні банки.
Темна конячка
Крім номінальної ставки, яку банки готові платити за депозит у золоті, у дорогоцінного металу є ще одна перевага - пасивна прибутковість.
В даний момент золото не настільки дорого, щоб компанії проводили активну розробку нових родовищ. Тим часом, розвіданих запасів вистачить ще на 15-17 років. Тому в майбутньому може виникнути дефіцит фізичного металу. Це буде сприяти його подорожчання.
Більш того, президент США Дональд Трамп неодноразово заявляв про те, що дорогий долар «вбиває» економіку країни. І якщо влада США почне послаблювати свою валюту, інші розвинені економіки також можуть взяти приклад з американців. В цьому випадку дорогоцінні метали, включаючи золото, - хороший інструмент для хеджування інфляційних ризиків.
«По-перше, золото враховує доларову складову, а значить - захищає від девальвації гривні. По-друге, на тлі геополітичних ризиків дорогоцінний метал має потенціал до зростання до кінця року. Пасивна прибутковість від депозиту в золоті може скласти 10%, що є вагомою надбавкою до низької ставки за таким депозитом », - пояснює Шевчишин.
Аналітик Альпарі Максим Пархоменко оцінює золоті депозити більш скептично. За його словами, в Україні абсолютно нерозвинена практика подібних продуктів, їх пропонують занадто мало банків. Більш того, гарантія вкладів ФГВФО на депозити в золоті не поширюється. Номінальна ставка при цьому знаходиться на низькому рівні. Якщо вартість дорогоцінного металу виросте на світових ринках, є можливість отримати додатковий дохід. Але ситуація може бути і зворотною: золото подешевшає, і це вдарить по кишені вкладника.
До того ж, на покупку золота довгий час діяло те ж обмеження НБУ. що і на покупку готівкової валюти. Зараз регулятор збільшив ліміт - в добу можна купити дорогоцінний метал на суму до 150 тис. Грн. Однак навіть після цього попит не пожвавився, хоча банкіри сподіваються на краще.
«В абсолютних величинах попит на покупку і продаж злитків виріс, хоча і незначно. Але звернень суттєво побільшало. Раніше обмеження поширювалися на найпопулярніші злитки вагою 50 і 100 грам. Тепер, після підвищення ліміту на продаж злитків до 150 тис. Грн, їх знову можна купувати через касу без відкриття рахунків », - стверджує начальник відділу по роботі з банківськими металами Індустріалбанку Ростислав Суліма.
Аналітики КомІнвестБанк також відзначають зростання попиту, але сам по собі ринок ще досить «млявий».
Умови і тарифи
За даними контакт-центрів банків, найбільші гравці на ринку золотих депозитів - Укргазбанк і Сбербанк - пропонують оформити вклади в дорогоцінних металах тільки без фізичної поставки золота. Це означає, що клієнт приходить в касу і віддає гривні, які конвертуються в «золото» за курсом НБУ. Коли приходить момент забирати свої заощадження, клієнт одержує не злиток, а гривні плюс відсоток. Сума розраховується за курсом регулятора на цю дату. В інших банках для відкриття депозиту потрібно буде купити злиток.
Всі банки виплачують відсотки в кінці терміну. Виняток - банк Конкорд, який платить клієнтам щомісяця. Абсолютно всі фінустанови не дозволяють частково знімати вклад. Мінімальна сума депозиту коливається від 10 до 100 грам золота в еквіваленті.
Тільки три банки дозволяють розірвати депозитний договір достроково: Сбербанк, Комінветсбанк і Конкорд. Але тільки Ощадбанк дозволяє це зробити без шкоди для прибутковості вкладу. Конкорд, в разі дострокового розірвання, замість стандартної ставки нарахує лише 0,05%, а Коминвест - взагалі не виплатить відсотки, а поверне тільки тіло вкладу.
Умови «золотих» депозитів
* Фізична поставка можлива при покупці злитків в банку
** при достроковому закритті накопичені відсотки не виплачуються
*** в разі дострокового розірвання договору ставка за відсотками буде на рівні 0,05% річних
Що стосується процентних ставок, високими їх не назвеш. Максимальна ставка по річному внеску в золоті у Ощадбанку - 3,70%. Для порівняння: максимальна ставка по валютних депозитах на той самий строк в банку практично в два рази більше: 7,25% в доларі і 6,75% в євро. При цьому з доходу по «золотому» депозиту також доведеться заплатити 18% податку і 1,5% військового збору.
Золото - довгострокова інвестиція, а тому, щоб як слід заробити, доведеться набратися терпіння. Директор департаменту роздрібного банкінгу Укргазбанку Юлія Мороз стверджує, що інвестувати в золото має сенс на термін від 3 років і більше. На більш короткий термін - гра в казино.
Найдовший термін вкладу пропонують КомІнвестБанк і Апекс-Банк. У першого за депозит в золоті можна отримати 3%, у другого - 4% річних.
Процентні ставки по «золотими» депозитами
* При оформленні депозиту з фізичною поставкою золота ставка менше, при оформленні без фізичної поставки - вище
Який внесок краще
З фізичною поставкою, або без? Мороз стверджує, що вклади без фізичної поставки набагато популярніше. Пояснюється це просто: ціна тройської унції золота без фізичної поставки нижче, а клієнта зазвичай цікавить не саме золото, як платіжний інструмент, а його грошовий еквівалент.
З цією думкою не погоджуються в КомІнвестБанк - там кажуть, що більш популярні вклади з фізичним постачанням. Купівля зливка психологічно більш комфортна для клієнтів, адже метал фізично присутній в сховище банку. Такої ж думки дотримується і Ростислав Суліма з Індустріалбанку. За його словами, більшість клієнтів воліє оперувати саме готівковим золотом. Більш того, це більш зрозуміло клієнтові, ніж умовний запис, що позначає наявність безготівкового золота на рахунку.