Грошовий потік - всі грошові кошти підприємства, отримані від всіх видів діяльності і необхідні на забезпечення подальшої діяльності.
Фінансовий потік - частина грошового потоку, що пройшла процес акумуляції в різних централізованих фондах держави, спрямована на цільове фінансування.
Потік грошових коштів підприємства являє собою сукупність всіх надходжень і виплат за певний період часу, його складова - притоки і відтоки.
Притоки за рахунок виручки від реалізації продукції (робіт, послуг), збільшення статутного капіталу від додаткової емісії акцій і позик (сукупність - називається: «позитивний потік грошових коштів»).
Відтоки внаслідок покриття поточних операційних витрат, інвестиційних витрат, платежів до бюджету та позабюджетні фонди, а так же виплат дивідендів акціонерам підприємства (сукупність - називається: «негативний потік грошових коштів»).
Чистий грошовий потік - це залишок, різниця між сумою припливів і відтоків.
Може бути як позитивним (+), так і негативним (-), і є одним з фінансових показників результатів діяльності підприємства, поряд з прибутком і рентабельністю.
* Чиста прибуток - виручка, прибуток від діяльності фірми після оподаткування за період, скоригована на надзвичайні доходи і витрати.
Позитивний чистий потік може бути надмірною або дефіцитним.
Надмірна - перевищення надходження коштів над потребою
Дефіцитний - надходжень недостатньо для покриття потреб
Грошові потоки бувають регулярні та дискретні.
Рентабельностькомплексно відображає ступінь ефективності використання матеріальних, трудових і грошових ресурсів. Коефіцієнт рентабельності розраховується як відношення прибутку до активів, ресурсів або потоків, її формує.
Загальна рентабельність = (ПП - витрати на виплату% за кредитами і позиками) /
загальні активи за балансом.
* Еслівелічіна рентабельності загальних активів більше ставки банківського% - розвиток вигідніше за рахунок кредиту, а не реінвестування прибутку.
Рентабельність Продаж- коефіцієнт рентабельності, який показує частку прибутку в кожному зароблений карбованець. Зазвичай розраховується як відношення чистого прибутку (прибутку після оподаткування) за певний період до вираженого в грошових коштах обсягом продажів за той же період.
Рентабельність Продажів = (ПП / чиста нетто-виручка від реалізації)
Коефіцієнт обороту загальних активів-характеризує виробничу ефективність, дозволяє визначити число оборотів загальних активів для досягнення величини обсягу продажів:
Коефіцієнт обороту загальних активів = нетто-виручка від реалізації /
загальні активи за розрахунковим балансом.
* Зменшення коефіцієнта збільшує ймовірність банкрутства.
Платоспроможність - здатність задовольняти всі наявні зобов'язання власними коштами.
Ліквідність - здатність підприємства задовольняти поточні (короткострокові) зобов'язання за допомогою поточних (оборотних) активів.
Коефіцієнт фінансування = Власні кошти / Позикові кошти
Плече фінансового важеля = Позикові кошти / Власні кошти
v Продукція не має речової форми - транспорт нічого не виробляє і не додає до вантажу, що перевозиться (транспорт - виробничий процес)
v Транспорту не належить предмет праці (вантаж) - належить відправникам і одержувачам
v Ціни на транспортну продукцію складаються на основі тарифів на пасажирські і вантажні перевезення
v Одиниці виміру - вантажообіг, пасажирооборот, тонно-км, пасажиро-км.
v Продукцію транспорту не можна накопичити
v У складі засобів виробництва немає сировини
Доходи залежать від обсягу перевезень, тарифу і договірних цін.
В основі тарифу - вид транспорту, клас вантажу, відстань.
Тарифи ділять за ступенем регулювання:
o Фіксовані (ЖД транспорт)
o Договірні (чартерні)
o Самостійні (виходячи з попиту)
Рентабельність виробництва розраховується як відношення прибутку від реалізації до суми витрат на виробництво і реалізацію продукції. Коефіцієнт показує, скільки «рублів прибутку» підприємство має з кожної гривні, витраченої на виробництво і реалізацію продукції. Цей показник може розраховуватися як в цілому по підприємству, так і по його окремих підрозділах або видам продукції.
Рентабельність виробництва = Прибуток / (Вартість основних фондів + вартість оборотних коштів)
Рентабельність активів - індикатор прибутковості та ефективності діяльності компанії, очищений від впливу обсягу позикових коштів. Показує, скільки припадає прибутку на кожен рубль, вкладений в майно організації.
Рентабельність активів = Чистий прибуток за період / Середня величина активів за період