Перестрахування - це система економічних отноше-ний, в процесі яких страховик, приймаючи на страху-вання ризики, частину відповідальності по ним (з урахуванням своїх фінансових можливостей) передає на узгоджених умовах іншим страховикам з метою створення сбалан-сірованного портфеля договорів страхування, забезпечення фінансової стійкості і рентабельності страхових операцій (одночасно передається і відповідна частка страхової премії). Таким чином, перестрахування є необхідною умовою ефективної діяльно-сті будь-якій страховій компанії.
Страхування базується на теорії ймовірностей і законі великих чисел, згідно з яким сукупна дія великого числа випадкових чинників приво-дит при деяких загальних умовах до результату, майже не залежному від випадку. Випадковість проявляється як закономірність. У більшості випадків страхові загально-ства не мають можливості створити ідеально збалансують-ний портфель ризиків, оскільки кількість об'єктів страхування невелике або в портфелі містяться круп-ні та небезпечні ризики, які вносять до складу портфеля елементи диспропорції. Крім того, практика покази-кість, що будь-яка страхова компанія навіть при ретельному відборі ризиків, при прийомі їх на страхування не може створити портфель повністю ізольованих один від одного об'єктів страхування, так як умовами страхування зазвичай покриваються різні небезпеки, до яких застраховані об'єкти можуть піддаватися одночасно при настанні катастроф: повеней, ураганів, землі-землетруси, спустошливих пожеж і т.д. Однак у зв'язку з тим, що фінансові кошти і навіть всі активи будь-якого страховика складають лише невелику частку загальної суми його відповідальності перед страхувальниками по всьому портфелю застрахованих об'єктів, зазначені катастрофи (страхові випадки) можуть не тільки значно підірвати фінансову базу страхової компанії, але і привести її до повного банкрутства.
Перестрахуванням досягається не тільки захист страхового портфеля від впливу на нього серії великих страхових випадків або навіть одного катастрофічного випадку, але і те, що оплата сум страхового відшкодування за такими випадками не лягає важким тягарем на одну страхову компа-нію, а здійснюється колективно усіма учасниками.
Страховик, що прийняв на страхування ризик і передав-ший його повністю або частково в перестрахування іншому страховикові, іменується цедентом. Страховик, прийнявши-ший в перестрахування ризики, є перестрахувальником. Прийнявши в перестрахування ризик, перестрахувальник може частково передати його третій страховику. Таку опера-цію прийнято називати ретроцессию, а перестраховика, що передає ризик у ретроцессию, - ретроцессіонером.
Необхідність перестрахування викликана концентрацією матеріальних цінностей і, отже, зростанням страху-вих сум по великій кількості об'єктів (наприклад, виробництва-гіганти, космічне страхування, страхування електронно-обчислювальних систем і дорогих модулів).
Ескцедент в перестрахуванні - це сума ризику, під-лежить перестрахування понад власного утримання страховою компанією, яка прийняла ризик на страхування. Власне утримання - економічно обгрунтований рівень суми, в межах якої страхова компанія залишає (утримує) на своїй відповідальності визна-ленну частку застрахованих ризиків, передаючи в страхування суми, що перевищують цей рівень. В процесі пере-страхування і встановлення рівня власного утримано-ня страховик стикається з дилемою:
- якщо ліміт власного утримання встановлений на заниженому рівні, то страхова компанія змушена передати зайву частину премії, яку вона могла б зберегти;
- якщо ліміт власного утримання виявиться занадто-ком високим, фінансова стійкість страховика може бути підірвана.
Ємність перестрахувального договору - максимальна сукупна сума ризику, що приходить на власне удер-жание компанії, яка прийняла ризик на страхування.
За характером передачі ризиків перестрахувальні опера-ції діляться на факультативні (добровільні) і договір-ні (облігаторні). Факультативний метод полягає в тому, що перестрахувальникові і перестраховику надавати пріоритет-лена можливість самостійної оцінки та можливий прийом ризиків, що передаються повністю або частково.
Передає страхова компанія не несе ніяких орга-нізацією і може запропонувати один якийсь вид відпові-ності, який може бути прийнятий або відхилений пере-страхувальником. Даний вид перестрахування надає виняткову свободу сторонам у їх виборі. Договірне перестрахування ґрунтується на договірних відносинах між перестрахувальником і перестраховиком, які носять обов'язковий характер і повинні бути чітко сфор-мировалось і виконані. Договір є юридичним документом, в тому числі під час судового або арбітражному розгляді сторін.
Перестрахувальні договори діляться на дві групи:
- пропорційні договори (квотний договір, екс- цедентний договір, договір ексцедента суми);
- непропорційні договори (договір ексцедента збитку, договір ексцедента збитковості).
Пропорційні договори передбачають, що відповідальність за ризиком, що підлягає передачі в пере-страхування, поділяється між страховиком і пере-страховиком пропорційно і в прив'язці до страхової суми, що передбачає пропорційне участь пере-страховика і цедента у всіх ризиках, преміях і збитках. Відповідно до квотним договором страхова компанія передає в перестрахування в узгодженій з перебудови-ховщіком частці (квотою) все без винятку прийняті на страхування ризики за певним видом страхування або групі суміжних видів. За квотним договорами кожен ризик за певним видом страхування потрапляє в пере-страхування незалежно від розміру.
За квотним договорами комісійну винагороду зазвичай вище, ніж по іншим перестрахувальним договорами. Крім цього комісія в окремих випадках може бути збіль-лічена на узгоджену суму непередбачених витрат.
Ексцедентна страхування є більш складним видом пропорційного перестрахування. Ексцедентна договір передбачає, що всі прийняті на стра-Хованов ризики, страхова сума яких перевищує власне утримання передавальної компанії, підлягають передачі в перестрахування в межах певного ліміту (ексцедента).
Основними факторами, що визначають обсяг собст-венного утримання, є сума премії, середня дохід-ність операції за відповідним видом страхування, територія розподілу застрахованих об'єктів, прак-тичний досвід андеррайтерів, розмір витрат на ведення справи.
При перестрахуванні на базі ексцедента суми стра-ховщік встановлює власне утримання на визна-ленном рівні, званому в практиці перестрахуванням лінії. Збиток, що перевищує зазначену страховиком лінію, підлягає відшкодуванню перестрахувальником в преде-лах, зазначеного в договорі кількості ліній.
Важливо відзначити, що витрати з обслуговування ексцедентна договорів значно більше, ніж за договорами квотного перестрахування. Вивчення кожного ризику, визна-поділ його частки в ексцедентна договорі, встановлення пріоритету в абсолютному вираженні, угруповання ризику, оцінка можливих збитків збільшують вартість про-ведення перестрахування в ексцедентна формі. Незважаючи на це дана форма цікавішою для цедента, і тому частіше використовується на практиці. Поступається компанія може встановлювати власне утримання, а також диф-ференціровать його для окремих груп ризиків, що дає можливість залишати собі всі невеликі ризики. Однак для перестраховиків це означає, що в його портфель можуть потрапити найнебезпечніші ризики. Розмір власного утримання може бути переглянутий. Ці переваги для перестраховика компенсують його великі витрати на ведення справи, а також меншу комісію в порівнянні з квотними договорами.
Відсоток перестрахування є відно-шення частки участі перестраховика до страхової суми даного ризику. Він становить основу для взаєморозрахунків між перестрахувальником і перестраховиком, як по пере-страхувальним платежах, так і по страховій виплаті.
Сутність непропорційного перестрахування заклю-чає в тому, що можливість перестрахування визначаються-ється виключно величиною збитку і не прив'язується до розміру страхової суми, тобто немає пропорційного розподілу відповідальності за окремим ризиком і відповід-ветствующей оригінальної премії. Премія за цим видом перестрахування визначається зазвичай як відсоток від годо-вої премії, отриманої цедентом за прийнятим на страху-вання і переданим в перестрахування портфелю.
Спільною рисою цих договорів є те, що устанав-ється пріоритет - абсолютна величина (в договорі ексцедента збитку) або відсоток їх (в договорі ексцедента збитковості), в межах якого цедент само-стоятельно несе відповідальність і надає возм-щення в разі виникнення збитків по оригінальним договором страхування. Збитки, що перевищують пріоритет, відшкодовуються перестрахувальником в межах, предусмот-корінних договором ліміту відповідальності. Даний межа виражається як абсолютна величина в договорах пере-страхування на базі ексцедента збитку або як відсоток від заробленої або нарахованої премії в разі з дого-вором ексцедента збитковості.
Договір ексцедента збитку як інструмент перебудови-Хованов вступає в силу тільки тоді, коли остаточна сума збитку по застрахованому ризику в результаті стра-хового випадку, що є наслідком дії одного і того ж події перевищить обумовлену суму. Відповідальність перестраховика понад цю суму огра-нічівается лімітом, що є пріоритетом передаю-щей компанії. Застосовність страхування на базі ексце-дента збитку в великій мірі залежить від специфічних рис конкретного виду страхування, особливостей страхового портфеля, що підлягає перестрахуванню, і адекватно-сті розміру премії обсягом страхового покриття. Досить часто перестрахування ексцедента збитку використовується в таких галузях страхування, де, як правило, можливі збитки лише невеликого і середнього розміру, а великі збитки є винятком.
Перестрахування перевищення збитковості стосується всього страхового портфеля і ставить за мету захистити фінан-сові інтереси страховика від наслідків надзвичайно великої збитковості, яка визначається як відсоток-ве ставлення виплаченого страхового відшкодування до суми зібраних страхових платежів. Причиною через-вичайно великої збитковості може бути виникнення малого числа вельми великих збитків або виникнення значного числа дрібних збитків.
Таким чином, перестрахування призначене для вирівнювання страхових сум прийнятих на страхування ризиків і тим самим збалансування страхового портфеля, приведення потенційної відповідальності страхової когось пании у відповідність з її фінансовими можливостями.