Коефіцієнт забезпеченості власними джерелами фінансування - здатність фірми самостійно фінансувати свою діяльність. Він показує, яку частку в забезпеченні оборотних коштів компанії складають її власні фінансові джерела.
Даний показник характеризує фінансову стійкість організації. Фінансова стійкість підприємства - це гарантія його платоспроможності в разі негативних змін на ринку або зменшення операційних доходів. Якщо організація змушена залучати позикові кошти для забезпечення своєї операційної діяльності, то її не можна вважати фінансово стійкою.
Як розрахувати До забезпеченості?
Коефіцієнт забезпеченості власними джерелами фінансування
Коефіцієнт забезпеченості розраховується за такою формулою:
- Скапена - власний капітал фірми;
- ВАК - необоротні активи;
- ОАК - оборотні активи.
Розглянемо компоненти формули докладніше.
Власний капітал - це сукупність власних джерел фінансування компанії.
Необоротні активи - це фактична вартість основних засобів фірми та інших її активів, термін використання яких перевищує 1 рік.
Оборотні активи - це фактична вартість всіх оборотних коштів, що знаходяться в розпорядженні підприємства. Термін використання оборотних активів менше одного року.
Фірма працює нормально при значенні показника не нижче 0,1. Оптимальним вважається значення не менше 0,5. Якщо ж коефіцієнт близький до 1, це означає, що фірма повністю забезпечує свою потребу в оборотних коштах за рахунок власних джерел фінансування, тобто. Е. Вона фінансово стійка. Якщо ж показник нижче 0,1, то організація існує на позикові кошти, її фінансовий стан критично.
Коефіцієнт забезпеченості власними джерелами фінансування
Приклади розрахунку коефіцієнта
Приклад розрахунку прогнозу зміни платоспроможності підприємства
1. Магазин іграшок
Власний капітал = 500 000 руб. Сюди входять вкладення власника і доходи від торговельних операцій.
Необоротні активи = 300 000 руб. Сюди входить вартість вітрин, касової техніки, іншого торгового обладнання.
Оборотні активи = 250 000 руб. Вони складаються з знаходиться в магазині і на складі товару, грошових залишків у касі.
К = (500 000 - 300 000) / 250 000 = 0,8
0,5<К <1, следовательно, магазин игрушек финансово устойчив. Он легко может сформировать оборотные средства за счет имеющихся операционных доходов и собственных средств. Даже если продажи на какое-то время снизятся, организация сможет пополнять оборотный капитал за счет собственных источников финансирования
2. Студія веб-дизайну
Власний капітал = 120 000 руб. Сюди включаються вкладення власників і доходи від виконаних замовлень.
Необоротні активи = 90 000 руб. Сюди входить вартість комп'ютерів, і супутнього устаткування.
Оборотні активи = 450 000 руб. Сюди входить дебіторська заборгованість за виконані замовлення і кошти на розрахунковий рахунок підприємства.
К = (120 000 - 90 000) / 450 000 = 0,066
До<0,1, следовательно, фирма не обладает финансовой устойчивостью. Это означает, что если, к примеру, клиенты не погасят дебиторскую задолженность или возникнут другие проблемы с пополнением оборотного капитала, фирма не сможет покрыть денежные потребность за счет собственных средств. Возможно, ей придется брать кредит или прибегать к другим источникам заемного финансирования. В любом случае, веб-студия может оказаться не в состоянии выполнять свои финансовые обязательства, например, платить зарплату программистам.
3. Ремонтна бригада
Власний капітал = 1 100 000 руб. Він включає вкладення власників, і доходи від виконаних робіт.
Внеобортние активи = 900 000 руб. Сюди входить ремонтне обладнання, спецодяг, автомобіль, що знаходиться в вартості бригади.
Оборотні активи = 680 000 руб. Вони включають будівельні матеріали та витратні засоби для ремонтного обладнання.
К = (1 100 000 - 900 000) / 680 000 = 0,29
0,1<К <0,5. В данном случае коэффициент ниже оптимального значения 0,5. Следовательно, в случае финансовых потрясений, фирма может быть не в состоянии покрыть потребность в оборотных средствах за счет собственных источников. С учетом ресурсоемкости ремонтного бизнеса возможно возникновение кассовых разрывов.
4. Фірма, яка виконує вантажоперевезення
Власний капітал = 3 100 000 руб. У нього входять вкладення акціонерів.
Необоротні активи = 2 000 000 руб. Сюди входить вартість двох вантажних автомобілів та ремонтного обладнання.
Оборотні активи = 900 000 руб. Вони включають бензин, витратні матеріали, засоби в касі організації.
К = (3 100 000 - 2 000 000) / 900 000 = 1,22
В даному випадку К перевищує 1. Відповідно, фірма володіє достатньою кількістю власних коштів, щоб забезпечити операційну діяльність навіть при найбільш негативних обставин. Організація не потребує позичених грошах і будь-якої іншої грошової допомоги.
Для повної оцінки фінансової стійкості компанії потрібно використовувати не тільки розглянутий показник, але і інші показники фін. стійкості, зокрема, коефіцієнти автономії (платоспроможності фірми) і ефективності використання власних коштів.
коефіцієнт забезпеченості дуже важливий для оцінки перспектив бізнесу!