Під грошовим обігом розуміється процес безперервного руху грошей у готівковій та безготівковій формах, що обслуговує процеси обігу товарів, послуг, руху капіталів.
Слід розрізняти поняття «грошовий оборот» і «платіжний оборот». Під платіжним оборотом розуміється сукупність платежів, що здійснюються контрагентами ринкових відносин в процесі господарювання. Так як далеко не всі платежі здійснюються в безпосередньо фінансовій формі, поняття платіжного обороту значно ширше поняття грошового обороту. Воно включає розрахунки різними сурогатами грошового ринку.
Схема грошового обороту всередині економічної системи показана на малюнку. Овалами позначені банківські установи та спеціалізовані кредитно-фінансові інститути, прямокутниками - небанківські учасники грошових операцій. Стрілками показані і відповідно пронумеровані грошові потоки, які функціонують в економічній системі. Розглянемо ці потоки докладніше.
Перша група грошових потоків, позначена стрілкою 1, виникає у взаєминах центрального (національного) банку і комерційних банків. Національний банк Республіки Білорусь є емісійним центром країни, отже, він постачає комерційні банки та спеціалізовані фінансово-кредитні інститути готівкою. У разі надлишку готівково-грошової маси у конкретного комерційного банку він зобов'язаний здати надлишки грошей до відповідного територіального установа Національного банку - розрахунково-касовий центр, що народжує зустрічний грошовий потік. Крім того, під час інкасації грошей від установ другого рівня банківської системи здаються старі і прийшли в непридатність грошові знаки.
Мал. Схема грошового обороту всередині економічної системи
Таким чином, Національний банк Республіки Білорусь є організатором системи розрахунків в економічній системі, тобто проводить розрахунки між комерційними банками і спеціалізованими фінансово-кредитними інститутами.
Грошові потоки, відмічені цифрою 2, характеризують платіжно-розрахункові операції, що здійснюються між банківським і небанківським секторами національної економіки. Всі суб'єкти господарювання, офіційно зареєстровані на території Республіки Білорусь, мають рахунки в банківських установах країни для проведення розрахунків, як між собою, так і з фізичними особами. Фізичні особи можуть відкривати в банку спеціальний депозитний рахунок, за допомогою якого можливе здійснення безготівкових розрахунків. Списання та зарахування коштів по вищезгаданим рахунках визначає безготівкову частину грошового обороту на даному рівні.
Готівково-грошові операції даного рівня можливі шляхом зняття і зарахування готівки на вищевказані рахунки фізичними і юридичними особами. Юридичні особи можуть знімати готівку зі своїх рахунків для розрахунків з фізичними особами (заробітна плата працівникам, оплата інших договорів з фізичними особами, виплата дивідендів приватним акціонерам і т.д.), а також в обмежених розмірах можуть проводити розрахунки між собою (грошовий потік 4). Населення може проводити будь-які розрахунково-платіжні операції, не пов'язані з підприємницькою діяльністю, в готівці. Порядок проведення розрахунків по підприємницьким операціями (тобто операціями, які мають на меті отримання додаткового доходу) обмовляється окремо.
Зарахування готівки на рахунки юридичних осіб можливо у вигляді виручки від реалізації продукції, надання послуг. Національне законодавство дозволяє готівково-грошові розрахунки не тільки в роздрібній торгівлі, але і в ряді інших операцій (наприклад, розрахунки за сільськогосподарську продукцію).
Частина грошового обороту, що обслуговується грошовими потоками 3, передбачає в основному готівково-грошові операції, так як це операції з фізичними особами. Сюди включаються операції з безпосереднім виплат готівки роботодавцями, а також вся роздрібна та значна частина дрібнооптової торгівлі.
Грошові потоки 4 і 5 показують внутрішні обороти грошових коштів, що здійснюються, як правило, у грошовій формі. Це розрахунки юридичних осіб між собою в незначних сумах і фізичних осіб між собою (ринки, приватна практика і т.д.).
Грошові потоки 6 припускають внутрішні операції банківської системи. Ці операції можливі як в готівковій, так і в безготівковій формі. Безготівкові операції цього рівня здійснюються в двох основних напрямках:
- міжбанківські розрахунки без участі Національного банку (клірингові палати і союзи, прямі кореспондентські відносини)
- міжбанківське кредитування (кредитування одним комерційним банком іншого). Ці операції регулюються Національним банком, а також внутрішніми договорами учасників угод
Грошовий обіг поділяється на дві сфери:
Готівково-грошовий обіг є безперервним процесом руху готівки, які представлені банкнотами, або банківськими квитками, казначейськими квитками, металевими розмінними монетами. Кругообіг готівки обслуговує отримання та використання грошових доходів населення, частина платежів підприємств і організацій.
Готівково-грошовий обіг організується державою в особі центрального банку через систему розрахунково-касових центрів, де є резервні фонди грошових знаків і монет, а також оборотні каси по прийому і видачі готівки. Розрахунково-касові центри обслуговують розрахункову діяльність банків, здійснюють інкасацію грошей і проводять операції, пов'язані з грошовим обігом. Організація і управління готівковим грошовим обігом здійснюється в централізованому порядку, що має забезпечувати стійкість і еластичність грошового обігу.
Всі юридичні особи зберігають свої вільні грошові кошти в установах банків на відповідних рахунках на договірних умовах.
У Республіці Білорусь у зв'язку з величезним розширенням готівково-грошового обігу законодавчо обмежений цей оборот для юридичних осіб. Для господарюючих суб'єктів встановлений ліміт готівки.
Безготівковий грошовий оборот відображає рух вартості без участі готівки шляхом перерахування грошових коштів по рахунках кредитних установ, а також в залік взаємних вимог.
Безготівковий оборот передбачає участь в грошовій операції посередників в особі спеціалізованих кредитних організацій. Виникнення таких посередників означає, що грошовими потоками починають управляти специфічні інститути, створювані для акумуляції та перерозподілу грошових коштів. Безготівковий оборот можливий і безпосередньо між контрагентами при зустрічному товарообмін, коли має місце залік взаємних вимог і зобов'язань. У такому випадку через посередників відбувається тільки та частина безготівкового обороту, що не врегульована взаємозаліком.
Учасники безготівкового обороту відкривають рахунки в банках і інших кредитних організаціях. Рух безготівкових грошей здійснюється за дорученням клієнта відповідної кредитної організації, оформленим відповідним уніфікованим платіжним документом.
Безготівковий оборот здійснюється в різних формах, встановлюваних центральним банком. Він же визначає форми платіжних документів і порядок їх оформлення. Вибір форми розрахунків залежить від конкретних умов угод і операцій і фіксується в договорах між контрагентами.
Безготівковий оборот можна класифікувати в залежності від характеру здійснюваних контрагентами операцій. Безготівковий оборот, обслуговуючий комерційні операції, здійснюється паралельно з обігом матеріальних цінностей. Безготівковий оборот, що обслуговує фінансові операції, можна розділити на дві частини. Одна з них пов'язана з виконанням зобов'язань підприємств і громадян перед державою по сплаті податків і зборів. Інша частина обслуговує фінансові операції, що здійснюються учасниками ринку з різними грошовими інструментами через спеціалізовані фінансово-кредитні установи. Такі операції за своєю природою є спекулятивними і віртуальними. Віртуальність означає можливість укладення угоди за відсутності самого активу і його придбанні після настання певних подій, передбачених умовами договору, а також угоди з поставкою активу в майбутньому (термінові угоди).
Обсяг безготівкового грошового обороту залежить від розміру ВВП. рівня цін і податків, структури виробництва, вартості матеріальних і нематеріальних цінностей, активів і факторів виробництва, що обертаються на ринку, процентних ставок по кредитах і депозитах, швидкості платежів і розрахунків, стану банківської платіжної системи, масштабів експортно-імпортних операцій і т.д.
У формі безготівкового обороту здійснюється також оборот цінних паперів. Він має істотну специфіку, так як цінні папери є менш ліквідним активом у порівнянні з грошима. Найбільш поширеними цінними паперами є квазі гроші (векселі) та емісійні цінні папери. Дані папери випускаються в певному обсязі, за єдиним номіналом, єдиними правилами і умовами і вимагають реєстрації прав власників власників.
Готівковий і безготівковий обороти тісно взаємопов'язані між собою. Готівковий оборот легко перетворюється в безготівковий, наприклад, при інкасації готівкової грошової виручки, отриманої підприємством, або при відкритті фізичними особами рахунку в банку і т.д. Єдність готівкового і безготівкового оборотів проявляється також у тому, що вони утворюють грошову масу, що є об'єктом грошового таргетування.
Готівковий і безготівковий грошовий оборот відображають загальний стан економіки і одночасно схильні до активного впливу з боку всіх учасників фінансових відносин. Нормальний стан готівкового і безготівкового обороту означає, що економіка розвивається успішно, має місце економічне зростання і сталий розвиток домашніх господарств. І, навпаки, кризовий стан економіки веде до спаду виробництва, скорочення інвестицій, зростання безробіття, при цьому гроші втрачають стійкість, знецінюються, спостерігається зростання цін, дисбаланс між попитом і пропозицією, інфляція.