Реструктуризація кредиторської заборгованості
Термін «реструктуризація» буквально означає «зміна способу побудови чогось». У цьому сенсі він співзвучний з поняттями реорганізації, реформування, які можуть означати зміну організаційно-правової форми ведення бізнесу, організаційної структури управління або перетворення окремих елементів економічної системи (економіки країни, регіону, підприємства)
Реструктуризація кредиторської заборгованості передбачає надання підприємству відстрочок і розстрочок зі сплати боргів і може здійснюватися на основі угод з кредиторами або рішення арбітражного суду про визнання підприємства банкрутом. В особливому порядку здійснюється реструктуризація боргів підприємства перед бюджетами всіх рівнів і державними позабюджетними фондами.
Реструктуризація кредиторської заборгованості має на увазі отримання від кредитора різних поступок, спрямованих на скорочення розміру заборгованості. Основні способи реструктуризації:
- Реструктуризація заборгованості (заміна боргових зобов'язань іншими борговими зобов'язаннями, які передбачають інші умови обслуговування і погашення зобов'язань);
-Реструктуризація активів (продаж неприбуткових, малоприбуткових або непрофільних активів організації);
-Реорганізація юридичної особи (у формі злиття, приєднання, поділу, виділення, перетворення);
-Ліквідація (припинення юридичної особи) без переходу прав і обов'язків у порядку правонаступництва до інших осіб);
-Скорочення штату (звільнення малоефективних працівників).
Результатом реструктуризації боргу може бути:
- збільшення реального терміну виниклої заборгованості по кредиту і можливе обчислення періоду, при якому передбачено пільгове погашення боргу (наприклад, якщо позичальник за кредитним договором на автомобіль, не може виплачувати обумовлену грошову суму щомісяця банку.
В такому випадку банк може піти на збільшення терміну кредитування, зменшивши при цьому щомісячну оплату і відсотки по ньому. Іноді, такий результат можна узгодити шляхом звернення до суду. І він склав «мирову угоду» про нові умови з банком);
- складання та застосування зміненого таким чином графіка по виплаті наявного боргу, що при цьому протягом терміну на погашення заборгованості не змінюється;
- документально оформлена угода, яка відображає зняття якоїсь частини боргу, якщо відбувається дострокове погашення заборгованості;
- зниження процентної ставки і неустойки (наприклад, якщо забудовник не справив за договором пайової участі в будівництві введення в експлуатацію багатоквартирного будинку в терміни, зазначені в цьому договорі, то кожен пайовик має законне право на вимогу неустойки за перенесення даних термінів.
При цьому забудовник, як «мирової угоди», може запропонувати всім пайовикам, які мають право на виплату неустойки за прострочення передачі квартири, врегулювати суперечку в досудовому порядку. І виплатити грошову суму, яка б влаштувала кожного з них.
Така практика, не одинична.
- рефінансування боргового зобов'язання (має на увазі здійснення заміни поточного боргу на інше зобов'язання або виникнення нових зобов'язань);
- викуп боргу зі знижкою;
- погашення боргу за допомогою продажу активів;
- можливість заміни наявного боргу акціями, а також частками, якими володіє боржник.
При реструктуризації кредиторської заборгованості, можливо, замінити то первинне зобов'язання про виплату боргу на інше зобов'язання, при використанні таких цивільно-правових інститутів, як припинення зобов'язання заліком, новація і відступне, які є найбільш зустрічаються. Виходячи з практичної діяльності фірм, зустрічаються випадки, при яких, у обох організацій є, що витрачається інтереси грошові вимоги один до одного. У таких випадках можна вдатися до заліку. ГК РФ (ст. 410) ставлять умови такого заліку. Він можливий, якщо:
- вимоги носять зустрічний характер. Організації, які вирішили зробити між собою залік, повинні укласти два самостійних договору. У такому випадку організація, що є кредитором за першим договором, повинна бути в якості боржника за іншим договором;
- вимоги носять однорідний характер, тобто сторони мають заборгованість один перед одним;
- однаковий предмет, наприклад, грошові кошти. Взаємозалік сторін, при якому вимогою однієї є грошові кошти, а супротивної - виконання певних робіт, не передбачений;
- термін виконання зобов'язань настав, не зазначений або визначений моментом пред'явлення вимоги. Закон встановлює випадки, коли залік неможливий, наприклад, при стягненні аліментів або при відшкодуванні шкоди, заподіяної життю та здоров'ю. Список випадків наведено в статті 411 Цивільного Кодексу Російської Федерації. При виплаті заліку, борги по ним можуть бути неоднаковими. У тому випадку, коли зобов'язання мають відмінності, то залік можливий на суму найменшою заборгованості. Залік повинен бути оформлений письмово. Згідно із законом, для припинення зобов'язання заліком, достатньо заяви однієї сторони. Також можна підписати двосторонню угоду. Новація - взаємне рішення сторін про заміну існуючого зобов'язання, яке діє між ними, іншим зобов'язанням між тими ж особами, передбачає інший об'єкт або спосіб виконання (ст. 414 ЦК України). При цьому новація не допускається щодо зобов'язань з відшкодування шкоди, заподіяної життю або здоров'ю, і по сплаті аліментів. Така угода закриває додаткові зобов'язання, пов'язані з первісним, якщо інше не передбачено сторонами. Для угоди про новації обов'язкова письмова форма. У ньому потрібно вказати:
- яке зобов'язання сторони припиняють;
- яке зобов'язання виникає натомість;
Також, в даній угоді необхідно погодити основні умови знову придбаного зобов'язання. Скласти договір дарування. Рішенням сторін припинення зобов'язання може бути надано виконанням відступного (сплатою грошей, передачею майна). Розмір, строки і порядок надання відступного встановлюються сторонами (ст. 409 ЦК України). Використовувати відступне можна, якщо:
- у боржника є певне майно, яке він згоден віддати замість сплати боргу. Але дане майно не повинно бути забезпеченням по інших зобов'язаннях;
- кредитор зацікавлений в цьому майні.
При укладанні сторонами такої угоди про відступне, поки не закінчиться термін, який встановлений сторонами для відступного, кредитор не може вимагати погашення боргу. Як правило, при наданні відступного погашаються всі зобов'язання по виплаті боргу, включаючи неустойку. Складаючи угоду про відступне, сторони мають право запропонувати один одному інші умови. Коли розмір відступного нижче боргу, він погашається в повному обсязі або в його частині за побажанням сторін, вираженому в угоді про відступне. Коли немає вказівки на це в угоді, суди при цьому відштовхуються від того, що борг вважається погашеним повністю. Підприємство може запропонувати кредиторам переоформити заборгованість в забезпечене зобов'язання шляхом надання гарантії, поручительства, застави в обмін на скорочення суми боргу, відсотків або збільшення терміну погашення боргу